[無敵のポートフォリオ実践レポート!](2021年4月)長期投資ポートフォリオを限定公開!

みなさんこんにちは。大河原はっさく(@okawarahassaku)です。

私は長期投資と短期投資の両刀をモットーに資産運用をしているわけですが、長期投資では定期的にリバランス(資産配分の比率の修正)を行う必要があります。

  • 長期ポートフォリオで資産推移がどのようになっているのか
  • どのような方針で長期投資ポートフォリオを構成するのか
  • 現時点でリバランスの必要があるのか

これらを分析、解説していきたいと思います。

それでは今回もよろしくおねがいいたします。

どのような方針で長期投資ポートフォリオを構成するのか。

まずは私の長期投資におけるポートフォリオ方針をまとめます。

個別銘柄を極力組み込まず、投資信託やETFで構成する。

⇒不祥事の発生、重大な事故、倒産等による株価下落のリスクをとらないため

⇒個別銘柄をいちいち情報収集、調査、分析すると時間がかかりすぎてしまうため

ポートフォリオの組み入れる投資信託やETFの手数料、信託報酬は1%未満(理想は0.5%未満)のもので構成する。

⇒信託報酬は低ければ低いほどいい(アクティブファンドでは一概に言えないが)

⇒信託報酬は毎年かかるものなので、長期保有する場合の影響は非常に大きい

(例)毎月1万円を年率リターン5%で運用した場合、20年後の運用収益は1,710,337円
  信託報酬が1%の場合、20年後の運用収益は1,267,746円
  ⇒つまり、20年間で差額の40万円以上が手数料として取られてしまう計算になります。(ひどい。。。)

安全資産である国債の割合を低め、株を中心とした攻めのポートフォリオを組む。

⇒僕が24歳で老後までの運用期間が長期間取れるため

⇒暴落に対するストレス耐性もある程度あるため

⇒インフレ率上昇により、国債の価格が下がるリスクがあるため

 この10年間は世界の中央銀行の量的緩和が国債価格を支えてきたが、世界の中央銀行は今までほどの量的緩和はこれから続けていくことは難しいと思うため。

貴金属、仮想通貨を中心にコモディティの割合が高めのポートフォリオを組む。

⇒一般的にドルとコモディティ価格には負の相関があると考えられていて、長期的なドル安傾向の中でコモディティが価格上昇の恩恵を受けるため

⇒インフレ率の上昇によりコモディティが価格上昇の恩恵を受けるため

夜明け前銘柄を積極的に積み立て投資していく。

⇒ワクチンが完成したため、いずれはダメージを受けた業界の株価は戻ると思われるが、いつになるかわからないため長期積み立て投資で保有する。

2021年に絶対買うべき夜明け前銘柄についての紹介と解説はこちら

資産額推移

日付評価額(円)
2020年12月1,485,006
2021年1月1,853,180
2月2,176,074
3月2,447,083
4月2,870,391

そなたが、小金持ちになるにはあと 47,129,609円 必要じゃ。

長期投資ポートフォリオの内訳

次に2021年4月時点でのポートフォリオを確認します。

資産全体に占める資産クラスごとの割合

ポートフォリオ方針に基づき、理想的な資産配分は以下の通りです。

株 : 60%

現金・債券 : 10%

コモディティ : 30%

特記事項

・先月は夜明け前銘柄が大きく値上がりしていたため、一部を割安な金、国債にローテーションしました。

・仮想通貨全体が暴騰しているため、コモディティの全体の割合が大きくなっています。

・今月は割安な株を中心に買い増ししていくことでバランスを取ろうと考えています。

次に資産クラスごとの内訳を見ていきます。

無敵のポートフォリオ内訳(株)

特記事項

・先月は日米航空株に下落の危険性が確認できたため、一部を利益確定して金、国債へのローテーションを行いました。

・実際下落が起こり、直近で再び割安になってきたため今月は追加資金で買い増しを行いたいと思います。買い増し予定の夜明け前銘柄はJAL、ANA、JR東海です。

・今月は追加資金で新興国ETFも買っていきたいと思います。特にブラジル株ETFのEWZとかはコロナショックからの回復が遅れていて、長期的には面白いですね。

無敵のポートフォリオ内訳(現金・国債)

特記事項

・先月の追加資金を一部現金で保有し、夜明け前銘柄から米国債へのローテーションを行いましたので現金、国債それぞれ保有額が増えています。

・今月も追加資金で少し現金保有を増やそうと考えています。

無敵のポートフォリオ内訳(コモディティ)

特記事項

金、銀、プラチナ、仮想通貨を中心に構成しています。残りはおまけ程度に保有。

・金、銀、プラチナは買い増しを行っていますが、仮想通貨はもうしばらく買い増ししていません。しかし、仮想通貨の価格上昇がすごすぎるため貴金属の割合が逆に減っています。

・仮想通貨では特にXRP、XDCの上昇が暴騰しています。

XRP
XDC

なんなのこのチャート?(笑)

・今月はポートフォリオ全体のバランスを考えて株を中心に買い増しを行うため、コモディティの買い増しは行わない予定です。

あなたの投資の参考になれば幸いです。
投資は自己責任で!

今回は以上です。読んでくれてありがとうございました。
素晴らしい投資ライフを!